移动通信网 林知远
工业和信息化部总工程师王卫明10月20日在国新办新闻发布会上披露，今年前三季度，全国规模以上工业增加值同比增长5.3%，工业对经济增长的贡献率保持在35%左右，制造业总体规模连续15年位居全球第一。在固定资产投资增速放缓、房地产市场深度调整的宏观环境下，工业部门成为支撑中国经济5%左右增长目标的核心引擎。从季度节奏看，工业生产呈现“前高后稳”特征，一季度规模以上工业增加值同比增长6.1%，二季度回落至5.4%左右，三季度在外部贸易环境波动和内需修复偏弱的情况下仍维持5%以上的增速区间。横向对比，中国工业增速显著高于同期美国、欧元区和日本等主要经济体制造业产出增速，也高于全球制造业PMI所反映的平均景气水平。35%的贡献率意味着，在GDP核算口径下，工业每创造3元左右的增量产出中，就有1元以上直接来自工业部门，这一比例在大国经济体中居于前列，凸显制造业作为宏观经济“压舱石”的地位依然稳固。
【关键数据】
[1] 前三季度规模以上工业增加值同比增长5.3%，工业对经济增长贡献率约35%
[2] 高技术制造业增加值同比增长约9%，占规上工业比重超过15%
[3] 前三季度新能源汽车产量超840万辆，同比增长近10%
[4] 集成电路产量同比增长超25%，前八个月出口金额突破9000亿元
[5] 制造业投资同比增长9.2%，高技术制造业投资增速超10%
从产业结构看，增长动能正在加速向高技术、高端装备领域切换。前三季度，装备制造业增加值同比增长7%以上，快于整体工业增速约1.7个百分点，对规上工业增长的贡献率接近一半；高技术制造业增加值增速保持在9%左右，占规上工业增加值的比重升至15%以上，创近年新高。细分产品产量数据更具说服力：前三季度新能源汽车产量超过840万辆，同比增长接近10%；工业机器人产量突破55万套，同比增长11%左右；智能手机、集成电路产量分别实现正增长，其中集成电路产量同比增速超过25%，前八个月出口金额突破9000亿元人民币，创历史同期新高。以集成电路为例，其产量高增长背后，是28纳米及以上成熟制程产能的持续释放——国内晶圆厂在该制程节点的月产能已从2021年的约50万片8英寸约当量扩张至目前超过150万片，支撑了汽车电子、消费电子和工业控制三大应用场景的国产化替代需求。此外，光伏组件、锂电池、民用无人机等“新三样”及新兴品类的产量继续保持两位数增长，工业增长的“含新量”与“含绿量”同步提升。
竞争格局方面，中国制造业占全球比重连续多年保持在30%左右，是美国（约16%）、日本（约6%）、德国（约4%）三国之和的两倍以上。从企业维度看，2024年《财富》世界500强中，中国内地及香港上榜企业128家，其中制造业企业超过40家；工信部已累计培育专精特新“小巨人”企业1.46万家，制造业单项冠军企业超过1600家。前三季度，规模以上高技术制造业利润结构改善明显，装备制造业利润占规上工业的比重提升至47%左右，较上年同期提高逾4个百分点。与主要竞争对手对比，越南、印度等国制造业虽然保持8%—13%的较快增速，但基数较小，其制造业增加值规模分别仅相当于中国的2%和10%左右；美国推动的制造业回流政策带动其制造业建筑投资在2023年一度同比增长70%以上，但实际新增产能集中在半导体和电池领域，对整体工业增加值的拉动尚未充分显现。德国工业则受能源成本高企拖累，工业生产指数连续两年多负增长。中国工业在规模、产业链完整性和成本效率上的综合优势仍在强化。
产业链视角下，前三季度制造业投资同比增长9.2%，高于固定资产投资整体增速约6个百分点，其中高技术制造业投资增速超过10%，说明企业端对未来的产能扩张预期仍偏正面。上游原材料环节，前三季度十种有色金属产量超过7000万吨，同比增长7%以上；钢材产量约10亿吨，铜材、铝材产量分别增长1%—10%不等，为大飞机、新能源汽车和电网投资提供了充足的材料保障。中游装备环节，金属切削机床产量同比增长10%以上，挖掘机销量在更新周期与出口拉动下回升至16万台左右。下游方面，制造业中间品出口韧性突出，前三季度机电产品出口额突破11万亿元人民币，占出口总额的58%以上。成本结构上，1—8月规上工业企业每百元营业收入中的成本为84.8元左右，较上年同期小幅下降；但利润率仍处于5.2%上下的近年低位，价格端PPI连续下行对企业盈利的挤压尚未根本缓解，部分行业产能利用率降至75%左右的均衡线以下，去产能与供需再平衡仍是未来数个季度的主线任务。
商业化落地层面，标志性成果密集涌现。C919大型客机已累计交付超过10架，在手订单突破1000架，今年前三季度新增商业航线20余条，覆盖国内主要干线枢纽；国产首艘大型邮轮“爱达·魔都号”运营满一年，累计承运旅客超过25万人次；300兆瓦级F级重型燃气轮机完成总装下线，填补了该功率等级自主研制的空白。信息通信与工业融合加速，前三季度5G基站总数超过400万个，占全球60%以上；“5G+工业互联网”项目超过1.5万个，覆盖全部41个工业大类中的绝大多数，重点行业数字化研发设计工具普及率达81%，关键工序数控化率达63%左右。以宁德时代、比亚迪为代表的链主企业在海外市场的商业化进展同样迅速：比亚迪前三季度新能源汽车销量超过320万辆，其中海外销量超过30万辆，同比增长80%以上；宁德时代前三季度营收接近2900亿元，动力电池全球市占率维持在37%左右，连续第八年全球第一。
政策与企业动向方面，围绕“两新”（大规模设备更新和消费品以旧换新）的政策组合正在释放增量需求，截至三季度末，1500亿元超长期特别国债资金支持的设备更新项目已落地超过4万个，带动设备工器具购置投资同比增长16%以上，对全部投资增长的贡献率超过60%。工信部表态将持续推进制造业重点产业链高质量发展行动，在集成电路、工业母机、高端仪器、基础软件等薄弱环节加大攻关力度；财政部、税务总局此前宣布的多项税费优惠已覆盖专精特新企业减免税额数百亿元规模。企业层面，华为、中芯国际、隆基绿能等头部公司前三季度研发投入分别达到数百亿元量级，A股上市公司研发费用合计超过1.1万亿元，同比增长约5%。综合看，5.3%的工业增速与35%的增长贡献率，标志着中国经济新旧动能转换进入工业挑大梁的阶段，而高技术制造业9%左右的增速、装备制造业近半数的增长贡献，则决定了下一阶段工业增长的质量成色；四季度在外需不确定性上升与内需政策持续加码的对冲中，全年规模以上工业增加值增速有望稳定在5.5%上下。
